Technische Analyse: Chart-Muster Ein Chart-Muster ist eine deutliche Formation auf einem Aktienchart, die ein Handelssignal oder ein Zeichen für zukünftige Kursbewegungen schafft. Die Chartisten nutzen diese Muster, um aktuelle Trends und Trendumkehrungen zu identifizieren und Kauf - und Verkaufssignale auszulösen. Im ersten Teil dieses Tutorials haben wir über die drei Annahmen der technischen Analyse gesprochen, die dritte davon war, dass sich in der technischen Analyse die Geschichte wiederholt. Die Theorie hinter Chart Pattern basiert auf dieser Annahme. Die Idee ist, dass bestimmte Muster gesehen werden viele Male, und dass diese Muster signalisieren eine bestimmte hohe Wahrscheinlichkeit bewegen in einer Aktie. Basierend auf dem historischen Trend eines Diagrammmusters, das eine bestimmte Kursbewegung einrichtet, suchen die Chartisten nach diesen Mustern, um die Handelsmöglichkeiten zu identifizieren. Während es allgemeine Ideen und Bestandteile zu jedem Diagrammmuster gibt, gibt es kein Diagrammmuster, das Ihnen mit Sicherheit 100 sagt, wohin eine Sicherheit geführt wird. Dies schafft einige Spielraum und Debatte, was ein gutes Muster aussieht, und ist ein wichtiger Grund, warum Charting wird oft als mehr von einer Kunst als eine Wissenschaft gesehen. (Für mehr Einblick, siehe Finanzen eine Kunst oder eine Wissenschaft) Es gibt zwei Arten von Mustern in diesem Bereich der technischen Analyse, Umkehrung und Fortsetzung. Ein Umkehrmuster signalisiert, dass ein vorheriger Trend sich nach Beendigung des Musters umkehrt. Ein Fortsetzungsmuster hingegen signalisiert, dass ein Trend fortgesetzt wird, sobald das Muster vollständig ist. Diese Muster können über Diagramme von jedem Zeitrahmen gefunden werden. In diesem Abschnitt werden wir einige der beliebtesten Diagramm-Muster zu überprüfen. (Um mehr zu erfahren, sehen Sie in Continuation Patterns - Teil 1. Teil 2. Teil 3 und Teil 4.) Kopf und Schultern Dies ist eines der beliebtesten und zuverlässigsten Diagrammmuster in der technischen Analyse. Kopf und Schultern ist ein Reversal Chart-Muster, dass, wenn gebildet, signalisiert, dass die Sicherheit wahrscheinlich gegen den vorherigen Trend verschieben wird. Wie Sie in Abbildung 1 sehen können, gibt es zwei Versionen des Kopf - und Schulterdiagrammmusters. Kopf und Schultern oben (gezeigt auf dem links) ist ein Diagrammmuster, das bei der Höhe einer Aufwärtsbewegung gebildet wird und signalisiert, dass der Aufwärtstrend zu Ende ist. Kopf und Schultern unten, auch als inverse Kopf und Schultern bekannt (auf der rechten Seite) ist die weniger bekannte der beiden, sondern wird verwendet, um eine Umkehrung in einem Abwärtstrend signalisieren. Abbildung 1: Kopf - und Schulteroberteil links. Kopf und Schultern unten, oder umgekehrt Kopf und Schultern, ist auf der rechten Seite. Diese beiden Kopf - und Schultermuster sind ähnlich, da es vier Hauptteile gibt: zwei Schultern, einen Kopf und einen Ausschnitt. Auch jeder einzelne Kopf und Schulter besteht aus einem hohen und einem niedrigen. Zum Beispiel ist in dem oberen und oberen Schulterbild, das auf der linken Seite in 1 gezeigt ist, die linke Schulter aus einem hohen gefolgt von einem niedrigen gebildet. In diesem Muster ist der Ausschnitt ein Niveau der Unterstützung oder des Widerstands. Denken Sie daran, dass ein Aufwärtstrend ist eine Periode von aufeinander folgenden steigenden Höhen und steigenden Tiefs. Das Diagramm von Kopf und Schultern veranschaulicht daher eine Schwächung in einem Trend, indem die Verschlechterung der sukzessiven Bewegungen der Höhen und Tiefen gezeigt wird. (Weitere Informationen finden Sie unter "Preismuster - Teil 2".) Cup und Handle Ein Cup und Handle-Chart ist ein zinsbullisches Fortsetzungsmuster, in dem der Aufwärtstrend angehalten hat, aber in einer Aufwärtsrichtung fortgesetzt wird, sobald das Muster bestätigt ist. Wie Sie in Abbildung 2 sehen können, bildet dieses Preismuster, das wie ein Becher aussieht, dem ein Aufwärtstrend vorausgeht. Der Griff folgt der Becherbildung und wird durch eine im Allgemeinen nach unten / seitliche Bewegung in den Sicherheitspreisen gebildet. Sobald sich die Kursbewegung über die im Griff gebildeten Widerstandslinien bewegt, kann der Aufwärtstrend fortgesetzt werden. Es gibt einen breiten Bereich Zeitrahmen für diese Art von Muster, mit der Spannweite von mehreren Monaten bis mehr als ein Jahr. Doppelte Oberseiten und Unterseiten Dieses Diagrammmuster ist ein anderes weithin bekanntes Muster, das eine Trendumkehr signalisiert - sie gilt als einer der zuverlässigsten und wird allgemein verwendet. Diese Muster werden nach einem anhaltenden Trend gebildet und signalisieren den Chartisten, dass sich der Trend umkehren wird. Das Muster entsteht, wenn eine Preisbewegung zweimal die Stütz - oder Widerstandsstufe prüft und nicht durchbrechen kann. Dieses Muster wird häufig verwendet, um Zwischen - und langfristige Trendumkehrungen zu signalisieren. Fig. 3: Ein doppeltes oberes Muster ist auf der linken Seite gezeigt, während ein doppeltes unteres Muster auf der rechten Seite gezeigt ist. Im Fall des Doppel-Top-Musters in Figur 3 hat die Preisbewegung zweimal versucht, sich über ein bestimmtes Preisniveau zu bewegen. Nach zwei erfolglosen Versuchen, den Preis höher zu drücken, kehrt sich der Trend um und die Preisköpfe sinken. Im Fall eines doppelten Bodens (rechts dargestellt) versucht die Preisbewegung zweimal nach unten zu gehen, hat aber jedes Mal Unterstützung gefunden. Nach dem zweiten Absprung der Unterstützung tritt die Sicherheit in einen neuen Trend ein und geht nach oben. (Detaillierte Beschreibung finden Sie unter Das Gedächtnis von Preis - und Preismustern - Teil 4.) Dreiecke Dreiecke sind einige der bekanntesten Diagrammmuster, die in der technischen Analyse verwendet werden. Die drei Typen von Dreiecken, die sich in Konstrukt und Implikation unterscheiden, sind das symmetrische Dreieck. Aufsteigenden und absteigenden Dreiecks. Diese Chart-Muster gelten als dauern überall von ein paar Wochen bis mehrere Monate. Das symmetrische Dreieck in Fig. 4 ist ein Muster, in dem zwei Trendlinien zueinander hin konvergieren. Dieses Muster ist neutral, weil ein Ausbruch nach oben oder unten eine Bestätigung für einen Trend in dieser Richtung ist. In einem aufsteigenden Dreieck ist die obere Trendlinie flach, während die untere Trendlinie nach oben geneigt ist. Dies wird in der Regel als bullish Muster, in dem Chartisten für einen Up-Breakout. In einem absteigenden Dreieck ist die untere Trendlinie flach und die obere Trendlinie absteigend. Dies wird allgemein als ein bearish Muster gesehen, wo Chartisten für einen Downside Break suchen. Flagge und Wimpel Diese beiden kurzfristigen Chart-Muster sind Fortsetzungsmuster, die gebildet werden, wenn es eine scharfe Preisbewegung, gefolgt von einer im Allgemeinen seitwärts Preisbewegung. Dieses Muster wird dann auf eine weitere scharfe Kursbewegung in der gleichen Richtung wie die Bewegung, die den Trend begonnen abgeschlossen. Die Muster sind in der Regel dauert von ein bis drei Wochen dauern. Wie Sie in Abbildung 5 sehen können, gibt es wenig Unterschied zwischen einem Wimpel und einer Fahne. Der Hauptunterschied zwischen diesen Kursbewegungen ist im mittleren Abschnitt des Chartmusters zu sehen. In einem Wimpel ist der mittlere Abschnitt durch konvergierende Trendlinien gekennzeichnet, ähnlich wie in einem symmetrischen Dreieck. Der mittlere Abschnitt auf dem Flaggenmuster hingegen zeigt ein Kanalmuster ohne Konvergenz zwischen den Trendlinien. In beiden Fällen dürfte sich der Trend weiter fortsetzen, wenn sich der Kurs über die obere Trendlinie bewegt. Keil Das Keildiagrammmuster kann entweder ein Fortsetzungs - oder Umkehrmuster sein. Sie ähnelt einem symmetrischen Dreieck, mit der Ausnahme, daß das Keilmuster nach oben oder nach unten geneigt ist, während das symmetrische Dreieck im allgemeinen eine seitliche Bewegung zeigt. Der andere Unterschied ist, dass Keile dazu neigen, über längere Zeiträume, in der Regel zwischen drei und sechs Monate zu bilden. Die Tatsache, dass Keile als Fortsetzungs - und Umkehrmuster klassifiziert werden, können Lesesignale verwirrend machen. Allerdings ist auf der einfachsten Ebene ein fallender Keil bullisch und ein steigender Keil ist bärisch. In Abbildung 6 haben wir einen fallenden Keil, in dem zwei Trendlinien in einer Abwärtsrichtung konvergieren. Wenn der Preis über die obere Trendlinie steigen sollte, würde er ein Fortsetzungsmuster bilden, während ein Umzug unterhalb der unteren Trendlinie ein Umkehrmuster signalisieren würde. Lücken Eine Lücke in einem Diagramm ist ein Leerraum zwischen einer Handelsperiode und der folgenden Handelsperiode. Dies geschieht, wenn zwischen zwei aufeinanderfolgenden Handelsperioden ein großer Preisunterschied herrscht. Wenn zum Beispiel der Handelsbereich in einer Periode zwischen 25 und 30 liegt und die nächste Handelsperiode bei 40 öffnet, gibt es eine große Lücke auf dem Diagramm zwischen diesen beiden Perioden. Gap-Preisbewegungen finden sich auf Balkendiagrammen und Candlestick-Charts, werden aber nicht auf Punkt - und Zahlen - oder Basislinienkarten gefunden. Lücken zeigen in der Regel, dass in der Sicher - heit etwas Bedeutsames geschehen ist, etwa eine über - wiegend erwartete Ergebnisprotokollierung. Es gibt drei Arten von Lücken, Losbrechen. (Messung) und Erschöpfung. Zu Beginn eines Trends bildet sich eine abtrennbare Lücke, in der Mitte des Trends entsteht eine durchgehende Lücke, und am Ende eines Trends bildet sich eine Erschöpfungslücke aus. (Weitere Einsicht lesen The Gap spielen.) Triple-Hochs und Tiefs Triple-Tops und Dreifachböden sind eine andere Art von Umkehr-Chart-Muster in der Chartanalyse. Diese sind nicht so weit verbreitet in Charts wie Kopf und Schultern und Doppel-Tops und Böden, aber sie handeln in einer ähnlichen Weise. Diese beiden Chartmuster werden gebildet, wenn die Preisbewegung ein Niveau der Unterstützung oder des Widerstands dreimal prüft und nicht imstande ist, diese Signale eine Umkehrung des vorherigen Trends zu durchbrechen. Verwirrung kann mit dreifachen Spitzen und Unterseiten während der Anordnung des Musters bilden, weil sie ähnlich zu anderen Diagrammmustern schauen können. Nachdem die ersten beiden Stütz - / Widerstandstests in der Kursbewegung gebildet wurden, sieht das Muster wie eine doppelte Oberseite oder Unterseite aus, was dazu führen könnte, dass ein Chartist eine Umkehrposition zu früh eintritt. Rundung unten Ein runder Boden, auch als Untertasse unten bezeichnet. Ist ein langfristiges Umkehrmuster, das eine Verschiebung von einem Abwärtstrend zu einem Aufwärtstrend signalisiert. Dieses Muster ist traditionell gedacht, um überall von mehreren Monaten bis mehrere Jahre dauern. Ein runder Boden Chart Muster sieht aus wie eine Tasse und Griff Muster, aber ohne den Griff. Die langfristige Natur dieses Musters und das Fehlen eines Bestätigungsauslösers, wie der Griff im Becher und Griff, macht es zu einem schwierigen Handelsmuster. Wir haben unseren Blick auf einige der beliebtesten Chart-Muster beendet. Sie sollten nun in der Lage sein, jedes Diagrammmuster als auch das Signal zu erkennen, das es für Chartisten bilden kann. Wir werden jetzt auf andere technische Techniken und untersuchen, wie sie von technischen Händlern verwendet werden, um Preisbewegungen zu bewerten. Technische Analyse Technische Analyse Was ist Technische Analyse Technische Analyse ist die Prognose der zukünftigen finanziellen Preisbewegungen auf der Grundlage einer Prüfung der vergangenen Preisbewegungen. Wie die Wettervorhersage führt die technische Analyse nicht zu absoluten Prognosen über die Zukunft. Stattdessen kann technische Analyse helfen Investoren zu antizipieren, was wahrscheinlich zu den Preisen im Laufe der Zeit geschehen wird. Technische Analyse verwendet eine Vielzahl von Diagrammen, die zeigen, Preis im Laufe der Zeit. Die technische Analyse gilt für Aktien, Indizes, Rohstoffe, Futures oder alle handelbaren Instrumente, bei denen der Preis durch die Kräfte des Angebots und der Nachfrage beeinflusst wird. Der Preis bezieht sich auf eine beliebige Kombination von offenen, hohen, niedrigen oder engen Zeitpunkten für eine bestimmte Sicherheit über einen bestimmten Zeitraum. Der Zeitrahmen kann auf Intraday (1 Minute, 5 Minuten, 10 Minuten, 15 Minuten, 30 Minuten oder stündlich), tägliche, wöchentliche oder monatliche Preisdaten basieren und ein paar Stunden oder viele Jahre dauern. Darüber hinaus sind einige technische Analysten Volumen oder Open-Interest-Zahlen mit ihrem Studium der Preis-Aktion. Die Basis der technischen Analyse Um die Jahrhundertwende legte die Dow-Theorie den Grundstein für die spätere technische Analyse. Dow Theory wurde nicht als eine komplette Verschmelzung präsentiert, sondern aus den Schriften von Charles Dow über mehrere Jahre zusammengesetzt. Von den vielen Theoremen, die von Dow hervorgehoben werden, stehen drei heraus: Preis-Rabatt alles Preis-Bewegungen sind nicht total gelegentlich Was ist wichtiger als warum Preis-Diskonte Alles Dieser Satz ist den starken und halb-starken Formen der Markt-Leistungsfähigkeit ähnlich. Technische Analysten glauben, dass der aktuelle Preis vollständig spiegelt alle Informationen. Da alle Informationen bereits im Preis reflektiert werden, stellt sie den Fair Value dar und sollten die Grundlage für die Analyse bilden. Der Marktpreis spiegelt das Summenwissen aller Beteiligten wieder, darunter Händler, Investoren, Portfoliomanager, Buy-Side-Analysten, Sell-Side-Analysten, Marktstrategen, technische Analysten, Fundamentalanalysten und viele andere. Es wäre töricht, nicht mit dem Preis von einer so beeindruckenden Reihe von Menschen mit einwandfreien Anmeldeinformationen festgelegt. Technische Analyse nutzt die Informationen, die durch den Preis erfasst, um zu interpretieren, was der Markt sagt mit dem Ziel, einen Blick auf die Zukunft. Preise Bewegungen sind nicht total zufällig Die meisten Techniker stimmen darin überein, dass die Preisentwicklung. Allerdings erkennen die meisten Techniker auch, dass es Zeiten gibt, in denen die Preise nicht Trend. Wenn die Preise immer zufällig waren, wäre es äußerst schwierig, mit technischer Analyse Geld zu verdienen. In seinem Buch, Schwager auf Futures: Technische Analyse. Jack Schwager sagt: Eine Möglichkeit, es zu sehen ist, dass Märkte Zeuge von erweiterten Perioden von zufälligen Fluktuation, mit kürzeren Perioden von nicht-zufälligen Verhalten durchsetzt. Das Ziel des Chartisten ist es, jene Perioden zu identifizieren (d. h. Haupttrends). Ein Techniker glaubt, dass es möglich ist, einen Trend zu identifizieren, zu investieren oder Handel auf der Grundlage der Trend und Geld verdienen, wie der Trend entfaltet. Da die technische Analyse auf viele verschiedene Zeitrahmen angewendet werden kann, ist es möglich, sowohl kurzfristige als auch langfristige Trends zu erkennen. Das IBM-Diagramm veranschaulicht die Sicht von Schwager039 über die Art des Trends. Der breite Trend ist angestiegen, aber er ist auch mit Handelsspannen durchsetzt. Dazwischen sind die Handelsbereiche kleinere Aufwärtstrends innerhalb des größeren Aufwärtstrends. Der Aufwärtstrend wird erneuert, wenn die Aktie die Handelsspanne überschreitet. Ein Abwärtstrend beginnt, wenn die Aktie unter dem Tiefstand der vorherigen Handelsspanne liegt. "Was ist wichtiger als quotWhyquot In seinem Buch The Psychology of Technical Analysis. Tony Plummer paraphrasiert Oscar Wilde mit der Aussage: Ein technischer Analytiker kennt den Preis von allem, aber den Wert von nichts. Techniker, wie technische Analytiker genannt werden, sind nur mit zwei Sachen beschäftigt: Was ist der aktuelle Preis Was ist die Geschichte der Preisbewegung Der Preis ist das Endergebnis des Kampfes zwischen den Kräften der Angebot und Nachfrage für die company039s Aktie. Das Ziel der Analyse ist die Prognose der Richtung des künftigen Preises. Durch die Fokussierung auf Preis und nur Preis stellt die technische Analyse einen direkten Ansatz dar. Fundamentalisten sind, warum der Preis ist, was es ist. Für Techniker, warum Teil der Gleichung ist zu breit und viele Male die grundlegenden Gründe sind sehr verdächtig. Techniker glauben, dass es am besten ist, sich darauf zu konzentrieren, was und warum auch immer. Warum hat der Preis steigen Es ist einfach, mehr Käufer (Nachfrage) als Verkäufer (Versorgung). Schließlich ist der Wert eines Vermögenswertes nur das, was jemand bereit ist, dafür zu zahlen. Wer muss wissen, warum General Steps to Technical Evaluation Viele Techniker beschäftigen einen Top-down-Ansatz, der mit breitbandigen Makro-Analyse beginnt. Die größeren Teile werden dann aufgebrochen, um den letzten Schritt auf einer fokussierten / Mikroperspektive zu basieren. Eine solche Analyse könnte drei Schritte umfassen: breite Marktanalyse durch die wichtigsten Indizes wie die SampP 500, Dow Industrials, NASDAQ und NYSE Composite. Sektoranalyse zur Ermittlung der stärksten und schwächsten Gruppen innerhalb des breiteren Marktes. Individuelle Bestandsanalyse zur Ermittlung der stärksten und schwächsten Bestände in ausgewählten Gruppen. Die Schönheit der technischen Analyse liegt in ihrer Vielseitigkeit. Da die Prinzipien der technischen Analyse universell einsetzbar sind, kann jeder der obigen Analyseschritte mit dem gleichen theoretischen Hintergrund durchgeführt werden. Sie don039t müssen ein Wirtschaftswissenschaften Grad zu einem Markt-Index-Diagramm zu analysieren. Sie don039t müssen ein CPA, um ein Aktien-Diagramm zu analysieren. Charts sind Diagramme. Es spielt keine Rolle, wenn der Zeitrahmen 2 Tage oder 2 Jahre ist. Es spielt keine Rolle, ob es eine Aktie, Markt-Index oder Ware ist. Die technischen Prinzipien der Unterstützung, Widerstand, Trend, Trading-Bereich und andere Aspekte können auf jede Tabelle angewendet werden. Das klingt zwar leicht, die technische Analyse ist aber keineswegs einfach. Erfolg erfordert ernstes Studium, Hingabe und einen offenen Geist. Chartanalyse Technische Analyse kann so komplex oder so einfach sein, wie Sie es wollen. Das folgende Beispiel stellt eine vereinfachte Version dar. Da wir interessiert sind für den Kauf von Aktien, wird der Schwerpunkt auf spotting bullish Situationen sein. Gesamt-Trend: Der erste Schritt ist, um die allgemeine Tendenz zu identifizieren. Dies kann mit Trendlinien, gleitenden Durchschnitten oder Peak / Trog-Analysen erreicht werden. Zum Beispiel ist die Tendenz, solange der Preis bleibt über seinem nach oben geneigten Trendlinie oder einem bestimmten gleitenden Durchschnitt. Ähnlich ist der Trend, solange sich auf jedem Rückzug höhere Höhen bilden und bei jedem Vorsprung höhere Höhen bilden. Unterstützung: Staumöglichkeiten und frühere Tiefststände unter dem aktuellen Preis markieren die Unterstützungsniveaus. Eine Unterbrechung der Unterstützung würde als bärisch und schädlich für die allgemeine Tendenz betrachtet werden. Resistenz: Staumauer und frühere Höhen über dem aktuellen Preis markieren den Widerstand. Eine Pause über Widerstand wäre bullisch und positiv für den Gesamttrend. Momentum: Momentum wird normalerweise mit einem Oszillator wie MACD gemessen. Wenn MACD über seinem 9-Tage-EMA (exponentiell gleitender Durchschnitt) oder positiv ist, wird der Impuls als bullisch oder zumindest verbessert angesehen. Kauf / Verkauf Druck: Für Aktien und Indizes mit Volumen Zahlen zur Verfügung, ein Indikator, dass Volumen verwendet wird, um Kauf-oder Verkaufsdruck zu messen. Wenn Chaikin Money Flow über Null ist, ist der Kaufdruck dominant. Der Verkaufsdruck ist dominant, wenn er unter Null liegt. Relative Stärke: Der Preis relativ ist eine Linie gebildet durch die Teilung der Sicherheit durch eine Benchmark. Für Aktien ist es in der Regel der Preis der Aktie geteilt durch die SampP 500. Die Handlung dieser Linie über einen Zeitraum von Zeit wird uns sagen, ob die Aktie übertrifft (steigend) oder unter Durchführung (fällt) der Hauptindex. Der letzte Schritt ist die Synthese der obigen Analyse, um Folgendes zu ermitteln: Stärke des aktuellen Trends. Laufzeit oder Phase des aktuellen Trends. Lohn-Risiko-Verhältnis einer neuen Position. Mögliche Einstiegsstufen für neue Langpositionen. Top-Down Technische Analyse Für jedes Segment (Markt, Sektor und Aktie) analysiert ein Investor langfristige und kurzfristige Charts, um diejenigen zu finden, die bestimmte Kriterien erfüllen. Die Analyse wird zunächst den Markt im Allgemeinen, vielleicht die SampP 500. Wenn der breitere Markt als bullish-Modus betrachtet werden, würde die Analyse auf eine Auswahl von Sektordiagrammen gehen. Die Sektoren, die die meisten Versprechen zeigen, würden für einzelne Bestandsanalyse herausgezogen. Sobald die Branchenliste auf 3-4 Branchengruppen verkleinert ist, kann die individuelle Aktienauswahl beginnen. Mit einer Auswahl von 10-20 Aktien-Charts aus jeder Branche, kann eine Auswahl von 3-4 der vielversprechendsten Aktien in jeder Gruppe gemacht werden. Wie viele Bestände oder Branchengruppen den abschließenden Schnitt machen, hängt von der Strenge der festgelegten Kriterien ab. Unter diesem Szenario, würden wir mit 9-12 Aktien, von denen wählen. Diese Aktien könnten sogar weiter aufgelöst werden, um die 3-4 der stärksten der starken zu finden. Stärken der technischen Analyse Fokus auf Preis Wenn das Ziel ist, den zukünftigen Preis vorherzusagen, dann macht es Sinn, sich auf die Preisbewegungen zu konzentrieren. Preisbewegungen gehen in der Regel grundlegenden Entwicklungen voraus. Durch die Fokussierung auf die Preisaktion konzentrieren sich die Techniker automatisch auf die Zukunft. Der Markt wird als ein führender Indikator und in der Regel führt die Wirtschaft von 6 bis 9 Monate gedacht. Um mit dem Markt Schritt zu halten, ist es sinnvoll, direkt auf die Kursbewegungen zu schauen. Mehr als oft nicht, Veränderung ist eine subtile Bestie. Obwohl der Markt anfällig für plötzliche Knie-Ruck-Reaktionen, Hinweise in der Regel entwickeln, bevor bedeutende Bewegungen. Ein Techniker wird sich auf Zeiträume der Akkumulation als Beweis für einen bevorstehenden Fortschritt und Zeiten der Verteilung als Beweis für einen bevorstehenden Rückgang beziehen. Angebot, Nachfrage und Preis-Aktion Viele Techniker nutzen die offene, hohe, niedrige und schließen bei der Analyse der Preis-Aktion eines Wertpapiers. Es gibt Informationen, die von jedem Bit der Information abgerufen werden. Separat, werden diese nicht in der Lage, viel zu erzählen. Zusammengenommen bilden die offenen, hohen, niedrigen und engen Kräfte von Angebot und Nachfrage. Das kommentierte Beispiel oben zeigt einen Vorrat, der mit einer Lücke aufwärts geöffnet wurde. Vor dem Öffnen überstieg die Anzahl der Kaufaufträge die Anzahl der Verkaufsaufträge und der Preis wurde erhöht, um mehr Verkäufer zu gewinnen. Die Nachfrage war von Anfang an lebhaft. Die Intraday High spiegelt die Stärke der Nachfrage (Käufer). Der Intraday-Tief spiegelt die Verfügbarkeit von Angebot (Verkäufer). Der Schluss repräsentiert den endgültigen Preis, der von den Käufern und den Verkäufern vereinbart wurde. In diesem Fall ist das Schließen deutlich unter dem hohen und viel näher an dem niedrigen. Dies sagt uns, dass, obwohl die Nachfrage (Käufer) war stark während des Tages, Angebot (Verkäufer) letztlich herrschte und zwang den Preis zurück. Auch nach diesem Verkaufsdruck blieb die Schließung über dem offenen. Durch das Betrachten von Preisaktionen über einen längeren Zeitraum können wir den Kampf zwischen Angebot und Nachfrage entfalten. In ihrer grundlegendsten Form, höhere Preise reflektieren erhöhte Nachfrage und niedrigere Preise reflektieren erhöhte Angebot. Unterstützung / Widerstand Einfache Diagrammanalyse kann helfen, Unterstützung und Widerstandniveaus zu identifizieren. Diese sind in der Regel durch Perioden der Staus (Handelsspanne) gekennzeichnet, wo die Preise innerhalb eines begrenzten Bereiches für einen längeren Zeitraum bewegen und uns sagen, dass die Kräfte des Angebots und der Nachfrage verschlossen sind. Wenn sich die Preise aus dem Handelsbereich bewegen, signalisiert dies, dass entweder Angebot oder Nachfrage begonnen hat, die Oberhand zu bekommen. Wenn sich die Preise über dem oberen Band der Handelsspanne bewegen, dann ist die Nachfrage zu gewinnen. Wenn sich die Preise unter das untere Band bewegen, dann ist das Angebot zu gewinnen. Auch wenn Sie ein erfahrener und fundamentaler Analyst sind, kann ein Preisschema viele wertvolle Informationen bieten. Die Preis-Chart ist ein einfaches historisches Konto einer security039s Preisbewegung über einen Zeitraum von Zeit zu lesen. Charts sind viel einfacher zu lesen als eine Tabelle mit Zahlen. Bei den meisten Charts werden die Balken am unteren Rand angezeigt. Mit diesem historischen Bild ist es leicht, Folgendes zu identifizieren: Reaktionen vor und nach wichtigen Ereignissen. Volatilität der Vergangenheit und Gegenwart. Historisches Volumen oder Handelsniveau. Relative Stärke einer Aktie gegenüber dem Gesamtmarkt. Assist mit Einstiegspunkt Technische Analyse kann mit Timing eine richtige Einstiegspunkt zu helfen. Einige Analysten verwenden fundamentale Analyse zu entscheiden, was zu kaufen und technische Analyse zu entscheiden, wann zu kaufen. Es ist kein Geheimnis, dass das Timing eine wichtige Rolle in der Leistung spielen kann. Technische Analyse kann helfen, Nachfrage (Unterstützung) und Versorgung (Widerstand) Ebenen sowie Ausbrüche. Einfach warten auf einen Breakout über Widerstand oder kaufen nahe Unterstützung Ebenen können die Renditen zu verbessern. Es ist auch wichtig zu wissen, ein stock039s Preis Geschichte. Wenn eine Aktie, die Sie für die letzten 2 Jahre groß gehalten haben, für diese zwei Jahre flach gehandelt hat, scheint es, dass die Wall Street eine andere Meinung hat. Wenn eine Aktie bereits signifikant fortgeschritten ist, kann es klug sein, auf einen Pullback zu warten. Oder, wenn die Aktie ist Trends niedriger, könnte es bezahlt zu warten, für den Kauf von Zinsen und eine Trendwende. Schwächen der technischen Analyse Analytik Bias Genau wie bei der Fundamentalanalyse ist die technische Analyse subjektiv und unsere persönlichen Vorurteile können sich in der Analyse widerspiegeln. Es ist wichtig, sich dieser Vorurteile bei der Analyse eines Diagramms bewusst zu sein. Wenn der Analytiker ein ewiger Stier ist, dann wird eine bullische Bias die Analyse überschatten. Auf der anderen Seite, wenn der Analytiker ein verärgerter ewiger Bär ist, dann wird die Analyse wahrscheinlich eine bärische Neigung haben. Offen für Interpretation Das Vorurteil Argument ist die Tatsache, dass die technische Analyse ist offen für Interpretation. Obwohl es Standards gibt, werden oft zwei Techniker das gleiche Diagramm betrachten und zwei verschiedene Szenarien malen oder unterschiedliche Muster sehen. Beide werden in der Lage sein, logische Unterstützung und Widerstand Ebenen sowie Key Breaks kommen, um ihre Position zu rechtfertigen. Während dies frustrierend sein kann, sollte darauf hingewiesen werden, dass die technische Analyse eher eine Kunst ist als eine Wissenschaft, etwas wie die Ökonomie. Ist die Tasse halb leer oder halb voll Es ist im Auge des Betrachters. Die technische Analyse wurde für zu spät kritisiert. Wenn der Trend identifiziert wird, ist bereits ein beträchtlicher Teil des Umzugs erfolgt. Nach so einem großen Umzug, ist das Lohn-Risiko-Verhältnis nicht groß. Verspätung ist eine besondere Kritik der Dow-Theorie. Immer ein anderes Level Auch nach dem Erkennen eines neuen Trends gibt es immer ein anderes wichtiges Level in der Nähe. Techniker wurden angeklagt, auf dem Zaun zu sitzen und nie eine unqualifizierte Haltung einzunehmen. Selbst wenn sie bullisch sind, gibt es immer einige Indikator oder ein Niveau, das ihre Meinung zu qualifizieren. Trader039s Remorse Nicht alle technischen Signale und Muster funktionieren. Wenn Sie beginnen, technische Analyse zu studieren, werden Sie über eine Reihe von Mustern und Indikatoren mit Regeln zu entsprechen. Zum Beispiel: Ein Verkaufssignal wird gegeben, wenn der Ausschnitt eines Kopf - und Schultermusters gebrochen ist. Obwohl dies eine Regel ist, ist es nicht standhaft und kann anderen Faktoren wie Volumen und Impuls unterworfen werden. In der gleichen Vene, was funktioniert für eine bestimmte Aktie möglicherweise nicht für einen anderen Arbeit. Ein 50-Tage gleitenden Durchschnitt kann gut funktionieren, um Unterstützung und Widerstand für IBM zu identifizieren, aber ein 70-Tage gleitenden Durchschnitt kann für Yahoo besser funktionieren. Obwohl viele Grundsätze der technischen Analyse universell sind, wird jede Sicherheit ihre eigenen Eigenheiten haben. Fazit Technische Analysten betrachten den Markt zu 80 psychologischen und 20 logischen. Fundamentalanalysten betrachten den Markt als 20 psychologische und 80 logische. Psychologische oder logische kann offen für Debatte sein, aber es gibt keine Frage der aktuellen Preis einer Sicherheit. Schließlich ist es für alle zu sehen und niemand zweifelt an seiner Legitimität. Der vom Markt gesetzte Kurs spiegelt das Summenwissen aller Teilnehmer wider, und hier handelt es sich nicht um Leichtgewichte. Diese Teilnehmer haben (unterschätzt) alles unter der Sonne betrachtet und sich auf einem Kauf - oder Verkaufspreis niedergelassen. Das sind die Kräfte des Angebots und der Nachfrage am Arbeitsplatz. Durch die Prüfung der Preiswirkung, um festzustellen, welche Gewalt vorherrscht, konzentriert sich die technische Analyse direkt auf das Endergebnis: Was ist der Preis Wo ist es Wo ist es gehend Auch wenn es einige universelle Prinzipien und Regeln gibt, die angewandt werden können, ist es zu beachten Dass die technische Analyse eher eine Kunstform ist als eine Wissenschaft. Als Kunstform ist sie einer Interpretation unterworfen. Allerdings ist es auch flexibel in seinem Ansatz und jeder Investor sollte nur das, was zu seinem Stil passt. Die Entwicklung eines Stils braucht Zeit, Mühe und Hingabe, aber die Belohnungen können erheblich sein. About Stock technische Analyse StockTA Stock Technische Analyse ist eine kostenlose technische Analyse und Stock Screener Website widmet sich der Lehre und die Nutzung der Kunst der Lager technische Analyse zur Optimierung Ihrer Aktie Gewerben. Innerhalb finden Sie kostenlose automatisierte technische Aktien und Investmentfonds-Analyse, kostenlose verzögerte Charts, kostenlose Fibonacci-Zahlen, kostenlose Lager-Meinungen und kostenlose Lager-Profile, auf der Suche nach Aktien, die bullish sind, oder bearish überprüfen Sie die kostenlose Lager-Screening-Seite, einer der Die meisten fortgeschrittenen kostenlosen stock screeners im Web. Erfahren Sie mehr über technische Analyse-Tools wie Fibonacci Zahlen Leuchter Charting, oder finden Bücher, über die technische Analyse. Diese kostenlose technische Analyse-Website ist unter ständiger Entwicklung und Ihr Feedback wird sehr geschätzt Technische Aktien Analyse Technische Analyse 1999-2010 StockTA. Alle Rechte vorbehalten.
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